Neobank Revolut rapporteert winstgevend 2021 na auditkritiek

De omzet van Revolut groeide in 2022 met 34% tot 850 miljoen pond, vertelde Chief Financial Officer Mikko Salovaara aan Forbes, toen de in Londen gevestigde digitale bank resultaten van vorig jaar bekendmaakte die werden vertraagd door een boekhoudkundige revisie die volgde op de kritiek van een Britse toezichthouder op de audit van het bedrijf in 2020 . Het bedrijf maakte geen verdere cijfers voor 2022 bekend, maar de stijgende omzet viel samen met nieuwe bedrijfsactiviteiten in Brazilië, Mexico en India. De deposito’s bedragen nu meer dan 10 miljard pond sterling, zegt Salovaara, vergeleken met 7,4 miljard pond eind 2020.

In het jaarverslag zei het particuliere bedrijf dat het zijn omzet in 2021 verdrievoudigde, 636 miljoen pond opleverde en 26 miljoen pond aan nettowinst rapporteerde, na een herwerkt verlies van 224 miljoen pond in 2020. De resultaten werden gedreven door 5 miljoen nieuwe gebruikers en een stijging van 75% van het aantal klanten dat betaalt voor premium abonnementen die extra’s bieden zoals onbeperkt wisselen in vreemde valuta zonder kosten en gratis geldopnames bij geldautomaten.

De brutomarge van het bedrijf, exclusief marketinguitgaven, steeg tot 70% in 2021 van 33% het jaar ervoor. “We hebben onze vaste kosten bij elkaar gehouden in een lager groeitempo, zodat we deze operationele hefboomwerking en winst kunnen genereren”, zegt Salovaara.

Een wolk die boven het sterke rapport zweefde, was de maandenlange vertraging bij het indienen ervan, die werd veroorzaakt door een herontwerp van het interne boekhoudsysteem van Revolut. Vorig jaar zei de Financial Reporting Council, een Britse audittoezichthouder, dat accountantskantoor BDO een ontoereikende beoordeling van een naamloze financiële dienstverlener had voltooid en opmerkte dat het risico van “materiële onjuistheden onaanvaardbaar hoog was”. Die aanbieder was Revolut, meldde de Financial Times.

Hoewel Revolut verklaarde dat de aan de orde gestelde zaken op passende wijze waren behandeld in het auditplan voor 2021, merkte BDO op dat het niet in staat was om 477 pond aan inkomsten uit abonnementen, kaartlevering, valuta- en vermogensbeheer onafhankelijk te verifiëren. De auditor werd geremd omdat “IT-systemen niet zo zijn ontworpen dat IT- of bedrijfsprocescontroles het hele jaar door effectief kunnen worden getest”, verklaarde het. Desondanks zei BDO dat de verklaringen een “waar en eerlijk” beeld geven van de financiële gegevens van het bedrijf.

Terwijl sommige neobanken moeite hebben om hun inkomsten te diversifiëren buiten het innen van interbancaire vergoedingen voor het doorhalen van kaarten, heeft Revolut een reeks aanbiedingen gelanceerd voor particuliere en commerciële klanten. De diensten variëren van valutawissel, budgetteringstools en commissievrije handel voor alledaagse consumenten tot treasury management, bedrijfskaarten en betalingsverwerking voor zakelijke klanten. In 2022 werd het bedrijf gelanceerd in Brazilië, Mexico en India. Dit jaar is het van plan om diensten in Nieuw-Zeeland in gebruik te nemen en nieuwe markten te verkennen.

Volgens Salovaara is een aanzienlijk deel van de explosieve deposito’s van Revolut afkomstig van zakelijke klanten die doorgaans grotere saldi opbrengen dan particuliere consumenten. Revolut Business heeft sinds de lancering in 2017 125 miljard pond aan transacties voor zijn klanten verwerkt en verwerkt 6,5 miljard pond per maand, vertelde Elisabet Girvent, verkoopmanager van Revolut voor Spanje en Portugal, in december aan CE Noticias Financieras.

Leningen en voorschotten aan klanten bedroegen vanaf december 2021 17,8 miljard pond. “We verwachten een stabiel inkomen te kunnen genereren op basis van de goedkope financiering die wordt geboden door onze klantverplichtingen”, luidt het rapport.

Revolut heeft een volledige bankvergunning van de Europese Centrale Bank. Twee jaar geleden vroeg het bedrijf een bankvergunning aan in het VK, die momenteel in behandeling is. Revolut heeft een broker-dealer-licentie in de Verenigde Staten waaronder het provisievrije handelen in aandelen aanbiedt. De licenties stellen Revolut in staat om kosten te vermijden die voortkomen uit het werken met bankpartners, maar die kosten kunnen verhogen op andere gebieden, zoals naleving. Revolut zei dat het vorig jaar $ 800 miljoen ophaalde in een serie E-financieringsronde tegen een waardering van $ 33 miljard.